Zlato, akcie, ETF, nemovitosti, kryptoměny… Kdo sleduje trhy každý den, může mít pocit, že musí pořád něco měnit. Jednou všichni nakupují zlato, podruhé technologické akcie a za chvíli se čeká na „ideální propad“. Jenže u dlouhodobého investování bývá mnohem důležitější něco jiného: vědět, proč investujete, na jak dlouho a kolik chcete na konci mít.
Co bylo skvělé v lednu, nemusí být tak skvělé v srpnu
Rok 2026 to ukazuje docela velmi dobře. Začátkem roku se hodně mluvilo o rekordních cenách zlata a stříbra. Velkou pozornost českých investorů získala také CSG, která v lednu vstoupila na burzu prostřednictvím IPO (tj. první veřejné nabídky akcií). V srpnu se její akcie na pražské burze obchodovaly pod cenou, za kterou byly při IPO nabídnuty investorům.
Do toho přišly další geopolitické události, výkyvy cen komodit a změny úrokových sazeb. Česká národní banka v červnu zvýšila základní úrokovou sazbu na 3,75 % a v srpnu ji na této úrovni ponechala. A přesně tady vzniká problém. V každou chvíli najdete dobrý důvod, proč byste měli nakoupit právě zlato, akcie, nemovitost nebo něco úplně jiného.Jenže to, co se děje právě teď, nemusí rozhodovat o tom, co bude nejlepší pro váš cíl za deset, dvacet nebo třicet let.
Nejdřív si ujasněte cíl
Místo otázky „Co teď nejvíc vydělává?“ si zkuste položit jinou: Kolik peněz chci mít a kdy je budu potřebovat?
Řekněme, že chcete mít za 25 let vytvořený majetek, ze kterého budete čerpat pravidelnou rentu. V tu chvíli už neřešíte jen to, která investice letos nejvíc vyrostla. Potřebujete vědět, kolik pravidelně investovat, jak dlouhý máte investiční horizont a jak velké kolísání zvládnete. Právě proto u nás v Explicitu investování nezačíná výběrem investičního produktu, ale finančním plánem, u kterého je potřeba prvně stanovit konkrétní částku a datum, kdy částku vyberete. Velkou roli přitom hraje čas. Jak moc dokáže ovlivnit výsledek dlouhodobého investování, ukazujeme v našem článku o složeném úročení.
ETF mohou být součástí portfolia. Nejsou ale odpovědí na všechno
Pro dlouhodobé investování se často využívají ETF (tzv. burzovně obchodované fondy). Jedním nákupem můžete investovat do desítek, stovek nebo i tisíců firem, a tím investici lépe rozložit.To ale neznamená, že jedno ETF vyřeší všechny vaše finanční cíle.
Peníze, které budete potřebovat za tři roky na vlastní bydlení, by měly být nastavené jinak než peníze na rentu za třicet let. Stejně tak není automaticky ideální poslat všechno například do indexu S&P 500. Pokud vás zajímá proč není investice do S&P 500 lék na všechno, to můžete zjistit díky našemu dílu podcastu Proč není investice do S&P500 lék na všechno?
DIP a DPS mohou investování doplnit
Do dlouhodobého plánu mohou zapadnout také státem podporované produkty:
- DIP (tzv. dlouhodobý investiční produkt) umožňuje při splnění podmínek využít daňové zvýhodnění.
- Naopak DPS (tzv. doplňkové penzijní spoření) zase nabízí státní příspěvek.
Nemusíte si přitom automaticky vybírat jen jeden z nich. Důležité je, jak zapadají do vašeho celkového plánu. U DIP a dalších daňově podporovaných produktů na stáří platí společný roční limit odpočtu 48 000 Kč. Co to znamená v praxi a kolik můžete ušetřit na daních, rozebíráme v článku DIP a daně 2026: Kolik můžete díky DIP ušetřit?.
A co investiční nemovitost?
Nemovitost může být v dlouhodobém plánu zajímavá hlavně proto, že část její ceny financujete hypotékou a majetek přitom může v čase růst na hodnotě. Neznamená to ale, že nájem od prvního dne pokryje celou splátku. Často je potřeba byt nějakou dobu dotovat z vlastních peněz a počítat i s opravami nebo obdobím bez nájemníka. Proto si dopředu promyslete, kolik vás nemovitost bude skutečně stát každý měsíc a jestli takovou zátěž vaše finance zvládnou.
Jak tedy začít investovat v roce 2026?
Nečekejte, až přijde perfektní chvíle. Ta se většinou pozná až zpětně. Mnohem důležitější je mít vytvořenou finanční rezervu, určit si cíle, začít pravidelně investovat a portfolio rozložit tak, aby odpovídalo vašemu investičnímu horizontu a ochotě riskovat. A pak plán průběžně kontrolovat. Ne proto, že každý rok musíte měnit investice, ale protože se mění váš život, příjmy i cíle. Trhy budou kolísat vždy. Váš plán ale nemusí kolísat s nimi.
Nejčastější otázky o investování v roce 2026
- Kam investovat v roce 2026? Neexistuje jedna investice, která by byla nejlepší pro každého. Záleží na vašem cíli, investičním horizontu, finanční rezervě a ochotě přijmout riziko. Do dlouhodobého portfolia mohou patřit například ETF, DIP, DPS nebo investiční nemovitosti.
- Jak začít investovat v roce 2026? Nejdřív si vytvořte dostatečnou finanční rezervu a stanovte si, na co investujete a kdy budete peníze potřebovat. Podle toho lze určit vhodnou výši pravidelné investice i složení investičního portfolia.
- Vyplatí se investovat do ETF? ETF mohou být vhodným nástrojem pro dlouhodobé investování díky širokému rozložení investice a relativně nízkým nákladům. Nejsou ale automaticky vhodné pro každý finanční cíl a investiční horizont.
- Je lepší DIP, nebo DPS? DIP a DPS mají rozdílné výhody a mohou se vzájemně doplňovat. DIP nabízí možnost daňového odpočtu, zatímco u DPS můžete získat státní příspěvek. Výběr by měl záviset na vašich cílech, věku a dalších investicích.
- Kolik peněz měsíčně investovat? Univerzální částka neexistuje. Záleží hlavně na tom, jakého cíle chcete dosáhnout, za jak dlouho a jaký kapitál už máte vytvořený. Proto má větší smysl nejdřív vypočítat cílovou částku a teprve z ní odvodit potřebnou měsíční investici.
- Je lepší čekat na pokles trhu? Čekání na ideální okamžik může znamenat, že investování budete odkládat měsíce nebo roky. U dlouhodobého investování bývá důležitější délka investičního horizontu, pravidelnost a dobře nastavený plán než snaha trefit nejnižší cenu.
Nevíte, jak investice nastavit právě pro vaše cíle? Ozvěte se nám a společně najdeme řešení, které vám bude dávat smysl.
